რისკების მართვა ვაჭრობაში: გაანგარიშების წესები, როგორ

2024 ავტორი: Howard Calhoun | [email protected]. ბოლოს შეცვლილი: 2023-12-17 10:32

ვაჭრობის თემა აქტუალურია ყველა მკითხველისთვის, ვინც დაინტერესებულია საფონდო ბირჟით. სპეციალისტებმა კარგად იციან რისკების პროფესიული მართვის აუცილებლობა ნებისმიერი ფინანსური ტრანზაქციის განხორციელებისას. თუმცა, ყველა დამწყებმა არ იცის ამის შესახებ. თუ ვაჭრობაში არ დაიცავთ რისკის მართვის წესებს, მოკლე დროში დაკარგავთ სავაჭრო ანგარიშს ან მის გარკვეულ ნაწილს. შევეცადოთ გავაკეთოთ უაღრესად სპეციალიზებული ტერმინების გარეშე, რომლებიც უბრალოდ ბევრისთვის უცნობია და შეადგინეთ განმარტება.

რა არის ეს?

რისკის მენეჯმენტი ვაჭრობაში გარკვეულწილად ჰგავს აირბაგს მანქანაში. ერთადერთი განსხვავება ისაა, რომ ის მიზნად ისახავს კაპიტალის დაზოგვას და არა სიცოცხლის.

ამიტომ მნიშვნელოვანია ვიცოდეთ რისკის მართვის წესები ვაჭრობაში და შეძლოთ მათი პრაქტიკაში გამოყენება. ეს განსაკუთრებით ეხება დამწყებთათვის, რომლებსაც ჯერ არ აქვთ გააზრებული საფონდო ბაზრის ფუნქციონირების ყველა მახასიათებელი.

Sსად დავიწყოთ?

პირველი, რაც მომავალმა პროფესიონალმა ტრეიდერმა უნდა ისწავლოს, არის ვაჭრობა ნულზე. მარტივად რომ ვთქვათ, მან მაინც არ უნდა დაკარგოს ფული ტრანზაქციის განხორციელებისას. მხოლოდ ამის შემდეგ ღირს შოვნის სწავლა. ამ ეტაპის გვერდის ავლით თითქმის ვერავინ ახერხებს. ზოგიერთი მოვაჭრე უკვე თავისი საქმიანობის პირველ თვეებში იწყებს შემოსავლის მიღებას. თუმცა, ამით ისინი გამოტოვებენ იმ ეტაპს, როდესაც ხვდებიან, რომ აგრესიულ გარემოში უწევთ მუშაობა.

არსებობს რისკი, რომ სწრაფად გახდეთ ექსპერტი. თუმცა, არავინ არ არის დაზღვეული საფონდო ბირჟაზე მოულოდნელი და მტკივნეული ვარდნისგან. ამავე მიზეზით, არ დაიდარდოთ, დაუყოვნებლივ არ მიიღოთ შემოსავალი. თუ სტატისტიკას გჯერათ, მაშინ განხორციელებული ტრანზაქციების თითქმის ნახევარმა შეიძლება უარყოფითი შედეგი მოიტანოს. სწორედ ამიტომ არის ასე მნიშვნელოვანი ვაჭრობაში რისკის მართვის გამოყენება.

ძირითადი წესები

მოდით ჩამოვთვალოთ ისინი მოკლედ და შემდეგ უფრო დეტალურად განვიხილოთ:

• არ ჩადოთ თქვენი კაპიტალის ნახევარზე მეტი.
• შეინარჩუნეთ რისკის ტოლერანტობა.
• შეინარჩუნეთ ბალანსი დივერსიფიკაციასა და კონცენტრაციას შორის.
• დააყენეთ გაჩერების შეკვეთები.
• დასაზღვრეთ უკუგების მაჩვენებელი.
• გახსენით მრავალი პოზიცია.

არ ჩადოთ თქვენი კაპიტალის ნახევარზე მეტი

თუ გსურთ იყოთ წარმატებული ფინანსურ ბაზარზე, შეეცადეთ არ ჩადოთ მთელი თქვენი სახსრები ექსკლუზიურად ერთ პროექტში. შეეცადეთ დატოვოთ კაპიტალის უმეტესი ნაწილი სხვა ტრანზაქციებზე.

უფრო მეტიც, ზოგიერთისაფონდო ბირჟის ექსპერტები რეკომენდაციას უწევენ ტრანზაქციაში მონაწილეობისთვის კაპიტალის არაუმეტეს ოცდაათი პროცენტის გამოყენებას. რაც უფრო დაბალია რიცხვი, მით უკეთესი.

შეეცადეთ გაანაწილოთ კაპიტალი რამდენიმე პროექტზე, რითაც დააზღვიეთ თავი ნგრევის პოტენციური რისკისგან.

იყავი რისკიანი

ექსპერტების აზრით, ეს მაჩვენებელი არ უნდა იყოს თქვენი კაპიტალის ხუთ პროცენტზე მეტი. ამ პრინციპის დაცვით დარწმუნდებით, რომ ზარალის კოეფიციენტი იქნება არაუმეტეს კაპიტალის 5 პროცენტისა. ეს მაჩვენებელი ინფლაციის მაჩვენებელს არც კი აღემატება. ინვესტიციის სფეროდან გამომდინარე, რისკის დონე შეიძლება შემცირდეს ერთნახევარ პროცენტამდე. ეს არის ვაჭრობაში რისკის მართვის ერთ-ერთი ძირითადი წესი, რომელიც საშუალებას გაძლევთ თავიდან აიცილოთ კაპიტალის შესაძლო დაკარგვა.

შეინარჩუნეთ ბალანსი დივერსიფიკაციასა და კონცენტრაციას შორის

ფინანსების განაწილების შესაძლებლობას რამდენიმე პროექტს შორის ეწოდება დივერსიფიკაცია. ამ რისკის მართვის სტრატეგიის გამოყენებით ვაჭრობაში, გაანგარიშება ხდება სავარაუდო ზარალის შესამცირებლად. კონცენტრაცია არის კაპიტალის შთამბეჭდავი ნაწილის კონცენტრაცია ერთ ბაზარზე ან ერთ პროექტში. სწორედ ამიტომ მნიშვნელოვანია დივერსიფიკაციასა და კონცენტრაციას შორის ბალანსის დამყარება. ექსპერტები გვირჩევენ გამოიყენონ საშუალოდ არაუმეტეს ათი საინვესტიციო ინსტრუმენტი. ეს საშუალებას გაძლევთ გაანაწილოთ სახსრები ისე, რომ თუ ერთი ჯგუფი დაეცემა, დანაკარგები ანაზღაურდეს სხვების ზრდით.

შეჩერების შეკვეთების დაყენება

დიდი დანაკარგების თავიდან ასაცილებლად, როდესაცფასების ცვლილებები, წინასწარ დააყენეთ ე.წ. ეს დაბლოკავს ფასს, რაც საშუალებას მისცემს ტრეიდერს დახუროს პოზიცია. თუმცა, გაჩერების ორდერის გამოყენებამდე მიზანშეწონილია ბაზრის ანალიზის ჩატარება. თუმცა, თანაბრად მნიშვნელოვანია ტრეიდერის მზადყოფნა, მიიღოს გარკვეული რისკი.

დასაზღვრეთ ანაზღაურება

საფონდო ბირჟაზე ნებისმიერი, თუნდაც პოტენციური ტრანზაქციისთვის, ექსპერტები გირჩევენ მოგება-ზარალის თანაფარდობის განსაზღვრას. ეს პროგნოზი საშუალებას გაძლევთ დააბალანსოთ რისკები. თუ სასურველი თანაფარდობა ვერ მიიღწევა, რეკომენდებულია მთლიანად უარი თქვას ამ ინვესტიციის მეთოდის გამოყენებაზე.

ეს არის რისკების მართვის მნიშვნელოვანი ინსტრუმენტი ვაჭრობაში. როგორ განვახორციელოთ უკუგების მაჩვენებელი, ბირჟის თითოეული მონაწილე დამოუკიდებლად წყვეტს. ეს დამოკიდებულია არა მხოლოდ აქტივობის მახასიათებლებზე, არამედ თავად მონაწილის ბუნებაზეც. ზოგიერთს უფრო სურს რისკების აღება და არ ეშინია ვაჭრობის გაკეთებას, რაშიც არ არიან დარწმუნებული.

გახსენით მრავალი პოზიცია

თუ საფონდო ბაზარზე რამდენიმე პოზიციაა ხელმისაწვდომი, იმ პირობით, რომ თითოეულ მათგანში გამოყენებულია იდენტური ინსტრუმენტი, ტრეიდერმა წინასწარ უნდა შეარჩიოს სავაჭრო და ტრენდული პოზიციები. პირველი განკუთვნილია მოკლევადიანი ვაჭრობისთვის. მეორე განკუთვნილია ხანგრძლივი პერიოდისთვის.

როგორ დავიცვათ კაპიტალი?

ბირჟაზე ტრანზაქციების განხორციელებისას ტრეიდერმა განსაკუთრებული ყურადღება უნდა მიაქციოს ტრანზაქციებში მონაწილეობისგან დაცვას, რომლებიც არ გამოიმუშავებენ შემოსავალს. ამ მიზნით, პროფესიონალი მოთამაშეებიც კი გადიან ტრენინგს ფულის მართვაში.

მთავარი წესია არ გარისკო შთამბეჭდავი თანხები. თითოეულ ტრანზაქციაში თქვენ უნდა ეცადოთ გამოიყენოთ თქვენი კაპიტალის მინიმალური ნაწილი. რაც უფრო მცირეა ტრანზაქციის თანხა, მით ნაკლებია რისკი.

როგორ შევქმნათ საკუთარი სტრატეგია?

ადამიანებმა, რომლებიც დიდი ხანია ვითარდებიან საფონდო ბირჟაზე, იციან, რომ უნივერსალური გადაწყვეტილებები არ არსებობს. თითოეული მოთამაშე დამოუკიდებლად აშენებს საკუთარ სტრატეგიას, რომელსაც ხელმძღვანელობს მიღებული ცოდნა და პრაქტიკული უნარები.

დამწყები, როგორც წესი, ცდილობენ მიიღონ რაც შეიძლება მეტი ინფორმაცია ხელმისაწვდომი წყაროებიდან. ისინი კითხულობენ სიახლეებს და პროფესიულ სტატიებს, სტუმრობენ ფორუმებს და სვამენ კითხვებს ექსპერტებს. მიღებული ინფორმაციის საფუძველზე ისინი აკეთებენ საკუთარ დასკვნას ყიდვისა თუ გაყიდვის მიზანშეწონილობის შესახებ.

ეს მეთოდი ნამდვილად გაძლევთ საშუალებას შეაგროვოთ ბევრი ინფორმაცია, მაგრამ პრაქტიკული გამოცდილების ნაკლებობის გამო შეიძლება გამოიწვიოს წარუმატებელი ქმედებები.

თეორიული ცოდნის გარდა, თქვენ უნდა გქონდეთ რეალური სტრატეგიები. პრაქტიკაში, მოვაჭრეები იშვიათად ელოდებიან ერთ თვეზე მეტხანს, რათა ნახონ რა მოხდება. ფული მუდმივად უნდა ბრუნავდეს და მიიღოს მოგება. სტრატეგია სახელწოდებით „იყიდე და გააჩერე“აქტუალურია მხოლოდ ძალიან მომგებიან ბაზრებზე. თუმცა, თქვენ უნდა შეძლოთ ზუსტად განსაზღვროთ ფასიანი ქაღალდების ყველაზე მომგებიანი გაყიდვის მომენტი.

ძირითადი სტრატეგიები

ინვესტორებმა იციან ტრანზაქციების განხორციელების ყველაზე პოპულარული გზები:

• სკალპინგი.იგი მოიცავს დიდი რაოდენობით მცირე ტრანზაქციების განხორციელებას, რომლებიც ტრეიდერს მოაქვს დაბალ, მაგრამ თითქმის გარანტირებულ მოგებას. მთავარი მინუსი არის ის, რომ ტრანზაქციების დროული შეწყვეტა ამცირებს ინვესტორის მოგებას. კიდევ ერთი მინუსი არის ის, რომ მასიური ნეგატიური ვაჭრობა შეიძლება გააუქმოს ყველა დანარჩენის დადებითი ეფექტი.
• დღიური ვაჭრობა. ტრანზაქცია ამ შემთხვევაში სრულდება ერთი დღის განმავლობაში. მთავარი მინუსი ის არის, რომ ყოველდღიურად გჭირდებათ პოზიტიური ვაჭრობის გაკეთება. ეს ქმნის ფსიქოლოგიურ ზეწოლას, რაც იწვევს არასწორ გადაწყვეტილების მიღებას.
• პოზიციური ვაჭრობა ითვლება ერთ-ერთ ყველაზე პოპულარულად. ამ ვარიანტს ირჩევს მოთამაშეთა მნიშვნელოვანი რაოდენობა.

როგორც გესმით, დამწყებთათვის ვაჭრობაში განსაკუთრებით მნიშვნელოვანია რისკის მართვის წესების დაცვა. ეს იმის გამო ხდება, რომ ყველაზე მეტი შეცდომის დაშვებისკენ მიდრეკილია დამწყებთათვის. სწორედ ამიტომ, პროფესიული კარიერის დასაწყისში მათ უნდა დადონ არა მოგებაზე, არამედ კაპიტალის შენარჩუნებისა და ზარალის თავიდან აცილების უნარზე. ამ მიზნით, თქვენ უნდა შეისწავლოთ წიგნები ვაჭრობაში რისკის მართვის შესახებ და სხვა ხელმისაწვდომი წყაროები.